8月8日股市早8点：昨晚美股很强，但周末最该盯的，不是指数新高，是光通信和存储的分化。
隔夜美股三大指数集体收涨，并且都创下4月中旬以来最大单周涨幅。纳指涨1.3%，本周累涨5.19%；标普500涨0.62%，本周累涨3.57%，再创收盘新高；道指涨0.28%，本周累涨2.96%。
这轮上涨的核心原因，是美国7月非农爆冷。新增就业减少2.3万人，原本市场预期是增加8万人。就业数据一弱，美联储加息预期就降温，利率期货显示，市场对9月加息的预期概率下降，到12月预计加息幅度也从非农前的32个基点降到28个基点。
资金最喜欢这种环境：利率压力缓一点，AI科技股就又能喘口气。
昨晚美股光通信板块大涨，Coherent涨超13%，Credo涨超8%，Lumentum涨超6%，康宁涨超5%，迈威尔科技涨超3%。这对下周A股CPO、光模块肯定有情绪刺激。
但另一边，存储板块却普跌。希捷科技跌逾4%，西部数据、闪迪、铠侠ADR、SK海力士跌超3%，美光科技小幅下跌。你看，AI硬件也不是一起涨，资金已经开始挑方向。
周末消息里，SpaceX联合特斯拉启动Terafab AI芯片超级工厂，初期投资168亿美元，未来总投资预计1190亿美元；AMD收购AI推理芯片初创公司Taalas；SK海力士计划在韩国投资384亿美元建设晶圆厂。这些都说明AI算力军备竞赛还在继续。
但老麻雀说句实在话，消息越热，下周越不能追得太急。
A股上证已经站上3900点，成交额也在2万亿以上，行情不是没有机会。问题是现在不是普涨，是强主线内部反复筛选。CPO、半导体、存储、算力服务器，谁有订单、谁有业绩、谁有资金承接，谁才可能继续走。
下周重点看三件事：
第一，CPO能不能借美股光通信大涨继续抗分歧。
第二，存储会不会受美股拖累，还是被SK海力士扩产消息重新刺激。
第三，黄金大涨能不能带动避险和资源方向轮动。
我的判断是：下周A股仍有机会，但节奏会更难。美股新高给情绪加分，真正决定账户收益的，是别在一致性最高的时候冲进去买单。
个人观点，仅供参考，不构成投资建议。
下周你更看好CPO继续冲，还是黄金资源接力？评论区只选一个。