113.51亿，24.23万户，最长逾期11年。

这不是某个P2P暴雷的数据，也不是什么小额贷款公司的坏账清单。这是交通银行太平洋信用卡中心，刚刚挂在银登网上准备拍卖的"个人不良贷款（信用卡透支）转让项目"。

日前，交行一口气挂了9期，涉及资产笔数约24.27万笔、持卡人约24.23万户，竞价时间定在10月19日到21日。

最长逾期超11年

按银登挂牌及媒体整理信息，整包未偿本金约48.95亿、未偿息费约64.56亿，利息占比超过本金——这是信用卡不良的典型结构：拖得越久，利息罚息复滚，但实际可回收现金并不一定同比例增长。

9期按账龄粗分为两组：

第1—6期（中长账龄）：

加权逾期约1145—1484天，折合3.1—4.1年；未偿本息合计约65.16亿元，占整包约57%。

3到4年的账，不算最新，但也没烂透。借款人可能换了工作、换了城市、换了手机号。AMC拿到包之后，第一件事就是数据清洗——把失联的找回来，把还有收入的列为重点催收对象。

第7—9期（超长账龄）：

加权逾期约2696—4094天，折合7.4—11.2年；未偿本息合计约48.35亿元，占43%。

其中第7期银登公告示例：交易基准日2026年7月3日，本金7.10亿、利息15.24亿、本息22.35亿、39317笔、39250户、加权逾期2764.45天、加权年龄43.67岁，五级分类损失、信用无担保、全部未诉。

第9期据整理加权逾期约4094天、利息约为本金数倍，超过11年，这意味着有些人的债务，从智能手机还没普及的年代，一直拖到了2026年。

交行信用卡压力明显

值得一提的是，交行的信用卡业务，这两年日子不好过。看数据：

2025年末，信用卡不良率2.68%。

2026年6月末，信用卡不良率直接跳到3.80%，半年飙升112个基点。

同期信用卡逾期余额275亿，逾期率5.68%。

信用卡贷款余额从5313亿缩到4853亿，半年少了460亿。

什么概念？六大国有银行里，交行的个贷不良率是最先破2%的。信用卡不良余额184亿，比很多中小银行的总资产都多。

此外，交行的信用卡经营模式正在经历剧烈调整。2025年起从集中直营转向分行属地经营，裁撤了近30家分中心，一年换了三任卡中心负责人。面对的留下的184亿不良和275亿逾期——靠内部催收团队慢慢啃，不如批量转让给专业AMC来得干脆。

信用卡不良"百亿包"已成常态

交行的困境不是孤例，而是整个信用卡行业从扩张转向存量、从增量博弈转向不良出清的缩影。

银登个贷不良转让试点延续多年，信用卡因单笔小、合同标准、笔数多，是最适合批量挂牌的品种。2025年全市场信用卡不良挂牌规模已破千亿；2026年光大115.6亿、华夏107.89亿、交行113.51亿等百亿级包连续出现，结构高度一致：纯信用、未诉为主、长账龄、户均几万。

背后是信用卡行业整体从扩张转存量：

全国信用卡和借贷合一卡量从2022年二季度8.07亿张降到2026年二季度约6.77亿张；

多家银行余额下行、不良上行，经营重心从“办卡+分期”转向“存量风控+优质客户”；

银行更倾向于用转让出清长账龄，用自动还款、刚性扣减、属地化经营控新增。

当前，银行各类型零售贷款不良率都在上升，零售风险正在暴露当中，近几年信用卡贷款不良率也在持续上升，在此背景下，银行通过批量转让实现风险出清，虽带来短期账面损失，但可释放资本、降低拨备压力，并避免长期持有低效资产的机会成本。